PEKINAS- Kinija nuo 2026 m. balandžio 1 d. oficialiai panaikino 9 proc. PVM eksporto nuolaidą fotovoltiniams gaminiams ir staiga nutraukė dešimtmečius-tęstą subsidijavimo mechanizmą, kuris ilgą laiką buvo šalies saulės energijos gamybos konkurencingumo pagrindas. Šis žingsnis žymi esminį pokytį pramonėje, kuri dabar kovoja su pajėgumų pertekliumi ir didėjančia pasauline prekybos įtampa, nes „subsidijuotų kainų“ era užleidžia vietą visavertei rinkos konkurencijai.
Tačiau bene labiausiai iškalbingas signalas apie tai, kas laukia ateityje, yra tai, kas neįvyko: plačiai lauktas „skubėjimo eksportuoti“ šėlsmas taip ir nepasitvirtino per kelias savaites iki galutinio termino. Sausio ir vasario mėn. duomenys parodė, kad eksporto apimtys išliko nepakitusios, o polisilicio kainos nukrito iki naujos žemiausio lygio – 40 000 juanių už toną.
Politika su dantimis: „anti{0}}involiucija“ įgauna trauką
Nuolaidos panaikinimas nėra atskira priemonė. Tai yra platesnės Kinijos valdžios kampanijos, skirtos pažaboti tai, ką pareigūnai pavadino „involiucija“- – save-naikinančios kainų konkurencijos reiškiniu, kuris kankino šį sektorių, ietis. Pramonės ir informacinių technologijų ministerija 2026-uosius paskelbė „kritiniais metais“ FE pramonės valdymui, todėl kova su neracionalia konkurencija yra svarbiausias prioritetas.
„Tuo metu, kai saulės energijos pramonė išgyvena gilų pertvarkymą, šis žingsnis gali dar labiau paspartinti pramonės diferenciaciją ir sustiprinti pastangas kovoti su -involiucija“, – „Securities Daily“ sakė „Wanlian Securities“ patarėjas investicijų klausimais Qu Fang.
Pagrindinė matematika yra žiauri. Nuolaidos atšaukimas padidina maždaug 6–7 fenus (apie 0,8–1 JAV centą) už vatą - marža, kuri gali būti mirtina mažesniems gamintojams, jau dirbantiems su skustuvu-maža, tik 3–5 procentų bendroji marža. Vertikaliai integruotiems gigantams, turintiems išlaidų pranašumus, prekės ženklo pripažinimą ir gilias kišenes, papildomos išlaidos gali būti padengtos viduje arba perduotos pasroviui. Atotrūkis tarp jų dabar didėja į prarają.
Kodėl rinka nepanikavo: mišrus vaizdas
Prislopintas rinkos atsakas į tai, kas kažkada būtų sukėlusi siautulį, pabrėžia naują tikrovę. Pagrindiniai modulių gamintojai - Trina Solar, JinkoSolar ir LONGi, tarp jų -, likus kelioms savaitėms iki galutinio termino suskubo didinti eksporto kainas, bandydami perkelti išlaidų naštą užsienio klientams. Vien šiais metais „Trina“ kainas pakoregavo tris kartus, o paskirstytų modulių valdymas siekė net 0,93 juanio už vatą, o „JinkoSolar“ padidino iki 50 proc. tam tikrų didelės galios produktų.
Tačiau faktinės sandorių kainos pasakoja kitą istoriją. TOPCon moduliai keičia savininkus nuo 0,68 iki 0,70 juanio už vatą centralizuotuose pirkimo kanaluose - gerokai žemiau 0,89 juanių- plius lipdukų kainos, kurios, kaip atvirai pasakė vienas platintojas, „nemato jokių faktinių siuntų“. Skirtumas yra akivaizdus: gamintojai šaukia, kad kyla kainos, bet rinka neklauso.
Užjūrio klientai pastaraisiais mėnesiais tyliai kaupė atsargas, vadovaudamiesi klasikine „pirk pagal gandus, parduok naujienomis“ dinamika. Europos paklausą taip pat padidino augančios gamtinių dujų kainos, todėl jau taip susiskaidžiusi pasaulinė rinka tapo dar sudėtingesnė. Tačiau namuose projektų kūrėjai lieka nuošalyje - nesiryžta įsipareigoti už aukštesnes kainas, o vidaus įrengimo lūkesčiai sumažėjo nuo praėjusių metų 315 GW iki 180 GW šiais metais.
Ateitis, pagrįsta technologijomis, o ne subsidijomis
Analitikai mano, kad nuolaidos atšaukimas yra takoskyros momentas, priversiantis Kinijos saulės energijos pramonę pasukti nuo kainų{0}}varomos konkurencijos prie tikros vertės kūrimo, pagrįstos technologinėmis naujovėmis ir globalizuotos gamybos pėdsaku. Siano politechnikos universiteto Pramonės plėtros ir investicijų tyrimų centro direktorius Wang Tieshan sakė Securities Daily, kad "ankstesnė eksporto nuolaidų nauda buvo veiksmingai perduota užsienio pirkėjams taikant kainų nuolaidas. Kai politika bus atšaukta, įmonės turės iš naujo derėtis dėl kainų su užsienio klientais ir paspartinti gamyklų statybos tempą užsienyje".
Zheng Tianhong, vyresnysis SMM analitikas, pritarė šiai nuomonei, pažymėdamas, kad „technologinės naujovės ir prekės ženklo kūrimas taps pagrindinėmis plėtros kryptimis. Aukštos-kokybės, aukšto-standarto, aukščiausios kokybės-PV produktai tampa pagrindiniu keliu išlaužti involiucijos spąstus“.
Pramonei, kuri jau seniai didžiuojasi esanti didžiausia, pigiausia ir greičiausiai{0}}auganti saulės energijos jėgainė pasaulyje, po-subsidijavimo era reikalauja naujos tapatybės. Klausimas nebėra toks, ar Kinija gali pagaminti daugiau plokščių nei bet kas kitas - ji jau gamina, o tai sudaro daugiau nei 80 procentų pasaulinės modulių ir elementų gamybos. Dabar kyla klausimas, ar ji gali gaminti geresnius, protingesnius ir tai daryti pelningai, nematomai valdžios rankai nenukreipdama svarstyklių.
Subsidijos durys užsidarė. Tai, kas atsivers toliau, lems, kas išliks, kas klestės ir kas bus paliktas, kai pasaulio saulės supergalia išmoks atsistoti ant kojų.
